Skirtumas (spread) yra skirtumas tarp pirkimo ir pardavimo kainos mūsų platformoje esančiam turtui. Tai pagrindinės prekybos sąnaudos, kurios atsispindi jūsų pelne ir nuostolyje (P&L) vos tik atidarote poziciją.
Kaip veikia skirtumas (spread)?
Kiekvienam turtui visada matysite dvi kainas:
- Pirkimo kaina (didesnė kaina) – naudojama, kai atidarote pirkimo (ilgos) poziciją arba uždarote pardavimo (trumpą) poziciją
- Pardavimo kaina (mažesnė kaina) – naudojama, kai atidarote pardavimo (trumpą) poziciją arba uždarote pirkimo (ilgos) poziciją
Šių dviejų kainų skirtumas yra skirtumas (spread).
Kai atidarote poziciją, jums pateikiama atitinkama kaina – tačiau jūsų pelnas ir nuostolis (P&L) apskaičiuojamas naudojant priešingą kainą (t.y. tą, kuria uždarytumėte poziciją). Todėl iš karto matysite nerealizuotą nuostolį, net jei rinka nepasikeitė.
Iš esmės, visas skirtumas (spread) iš karto atsispindi jūsų atviroje (nerealizuotoje) P&L – nors įeinant į poziciją įvertinama tik pusė skirtumo, o kita pusė būtų taikoma uždarant poziciją. Tai reiškia, kad jūsų sąskaita iš karto parodo šias sąnaudas, tačiau jos lieka nerealizuotos, kol iš tikrųjų neuždarysite sandorio.
Pavyzdys: atidarome pirkimo poziciją
Tarkime:
- Pirkimo kaina: 100 USD
- Pardavimo kaina: 98 USD
- Skirtumas (spread): 2 USD
Jūs atidarote poziciją su 10 CFD, nominali sandorio suma yra 1 000 USD (100 × 10).
Jei iš karto uždarytumėte tą poziciją, padarytumėte tai pardavimo kaina 98 USD:
98 USD × 10 = 980 USD
Tai yra 20 USD nuostolis jūsų atviroje P&L, nors rinka nepasikeitė. Šis nerealizuotas nuostolis atsiranda dėl skirtumo (spread).
Nors atidarant sandorį įvertinama tik pusė skirtumo, jūsų P&L apskaičiuojamas naudojant dabartinę išėjimo kainą. Todėl jūsų atvira (nerealizuota) P&L iš karto rodo visą 20 USD nuostolį – nors sandorio dar neuždarėte. Tai tiesiog skirtumo (spread) sąnaudos ir jos taptų realizuotu nuostoliu tik uždarius sandorį tuo metu.
Kas nutinka, jei skirtumas (spread) pasikeičia?
Jei skirtumas (spread) padidėja, kol jūsų sandoris atviras, didėja atstumas tarp jūsų įėjimo ir išėjimo kainų – net jei rinkos kaina nepakito.
Tai gali padidinti jūsų atvirą (nerealizuotą) nuostolį, net jei rinka nejudėjo – nes jei uždarytumėte poziciją, tai padarytumėte mažiau palankia kaina. Kita vertus, jei skirtumas (spread) sumažėja, jūsų atvira P&L gali pagerėti.